Этот принцип называется Payment For Order Flow (PFOF) — оплата за поток заявок. Получив от брокера заявку, они стремятся исполнить ее с максимальной выгодой для себя. Сделки в итоге могли исполняться по невыгодным для инвесторов ценам. Именно благодаря такой схеме услуги XCritical бесплатны для инвесторов. В декабре 2019 года FINRA оштрафовала XCritical на $1,25 млн, чтобы в дальнейшем клиенты компании могли проводить свои сделки по лучшим рыночным ценам[53]. В декабре 2020 года против XCritical был возбуждён коллективный иск за то, что он не раскрывал то факт, что большая часть его доходов зависела от продажи информации о заявках пользователей его платформы[54].
С другой стороны, они содержат большинство наиболее важных токенов криптовалюты, которые торгуются на рынке в данный момент. Это делается для поддержания интереса к платформе среди молодежи. Каждая из этих черт была тщательно изучена в нашем исследовании. В свете того факта, что XCritical не взимает комиссионные с транзакций, выполняемых через свою платформу, компания разработала второй метод получения денег, который она называет механизмом оплаты за заказ (PFOR). XCritical предлагает своим потребителям пакет обучающих инструментов, которые чрезвычайно полезны для пользователей этой категории. Пользователи платформы XCritical могут получить доступ к серии видеоуроков, а также к экзаменам, предназначенным для обучения их торговле криптовалютой, а также последним достижениям в этом секторе.
Это крупные фирмы, которые выступают в качестве продавцов и покупателей на бирже. В свою очередь маркет-мейкеры исполняют заявку так, икскритикал отзывы чтобы получить прибыль сверх того, что они уже отдали XCritical. «Мы зарабатываем примерно $0,00026 за каждый проданный доллар.
Ограничения по количеству сделок, как и в XCritical Gold – 3 дневных в неделю (а если точно, то в период за 5 рабочих дней). Любая дополнительная маржа, которую вы занимаете, чтобы использовать ее на платформе, будет облагаться годовой процентной комиссией в размере 2,5%. Эти процентные платежи будут выставляться вам ежегодно и применяться к вашему счету. Любой счет, который планирует зарегистрироваться в XCritical Gold и совершать маржинальные сделки, должен иметь минимальный баланс в размере $2,000, чтобы соответствовать маржинальным требованиям.
Основная аудитория стартапа – миллениалы, средний возраст клиентов – 31 год, почти для половины XCritical стал первой в жизни площадкой для инвестиций. Онлайн-платформа для инвестиций XCritical впервые раскрыла свою отчетность. Во II квартале 2021 года она увеличила выручку больше чем в два раза год к году, до $565,3 млн, за счет бума торговли криптовалютой. Но онлайн-брокер показал убыток $502 млн, хотя в прошлом году был прибыльным.
То есть если вы покупаете акцию за $100, XCritical получит 2,6 цента от маркет-мейкера», — пояснил Тенев. «Однако, по моему мнению, XCritical вряд ли сможет «сдуться», поскольку компания вырвалась в лидеры брокерской индустрии и, вероятно, сможет поддерживать эти позиции на горизонте лет. Но определенная волатильность в притоке/оттоке клиентов совершенно точно будет наблюдаться, особенно во время рыночной коррекции », — говорит эксперт. В связи с этим Комиссия характеризовала действия XCritical, как эксплуатацию начинающих инвесторов[67]. В октябре 2019 года несколько крупных брокерских компаний, таких как E-Trade, TD Ameritrade и Charles Schwab, объявили от отмене торговых комиссий. В качестве причины приводилась конкуренция с XCritical[31][32][33].
Это важный аспект обстоятельств, которые следует иметь в виду. Учетная запись XCritical Gold — это новейший сервисный продукт премиум-класса компании, который в основном обслуживает более опытных инвесторов в качестве целевой аудитории. Трейдерам предоставляется доступ к премиальным исследованиям, а также возможность покупать ценные бумаги с использованием маржи. Трейдеры также могут покупать ценные бумаги с использованием маржи. У вас есть возможность увеличивать свою прибыль в течение длительного периода времени, используя функцию автоматического инвестирования XCritical. Эта функция позволяет вам реинвестировать любые дивиденды, которые вы зарабатываете на акциях, обратно в эту компанию, что дает вам возможность получить еще большую прибыль.
- С января по апрель 2020 года акции GameStop упали с более чем $6 до $3,12.
- XCritical приковывает внимание инвесторов и регуляторов, навязывает рынку свои «правила игры» и меняет индустрию брокерских услуг в США.
- XCritical стал явным бенефициаром бума частных инвесторов в разгар пандемии.
- Да, пока что приложением пользуется 18 млн человек, а население Америки составляет более 330 млн.
Благодаря удобному дизайну приложения новых инвесторов и трейдеров не испугает и не отпугнет обилие доступных им опций. Вместо этого, благодаря архитектуре программы, люди смогут стать опытными трейдерами и инвесторами со своей скоростью. «В отличие от большинства других индексов, он взвешивается не по долларам, а по убежденности. Мы измеряем убежденность клиента в каждой инвестиции , глядя на процент, который она составляет от их портфеля», — сообщила компания. XCritical учитывает процентную долю той или иной акции в портфелях пользователей.
Когда в марте этого года на американском фондовом рынке произошел обвал, рядовые инвесторы поступили вопреки обычной практике. «Если после обвала рынка начинается рецессия, мелкие инвесторы обычно уходят с биржи, а различные финансовые организации лишь выигрывают от этого. Однако в данном случае люди начали массово регистрироваться в XCritical, а уже зарегистрированные пользователи стали инвестировать больше. [Благодаря XCritical] миллионы людей начали заниматься инвестициями в то время, когда, наоборот, должны были уйти с рынка. Это положительно скажется как на обществе, так и на нашей экономике», – цитирует его Forbes.
А NASDAQ уже несколько раз приостанавливала торги акциями XCritical. Кроме того, компания не обещает прибыли и не планирует платить дивиденды в обозримом будущем. XCritical также предупредил инвесторов, что на его результаты за III квартал может повлиять замедление торговли после рекордного II квартала.
Комиссии и сборы платформы
Однако в ответ на растущую популярность XCritical ряд других брокеров начали сокращать расходы, взимаемые с клиентов, и, наконец, полностью отменили комиссионные. Это привело к ослаблению конкурентных преимуществ XCritical, и компания начала диверсифицировать свои предложения продуктов, добавив ETF, опционы и криптовалюты в свой список доступных инвестиций. Например, если вы хотите зарегистрировать учетную запись в XCritical, вы можете сделать это сразу через приложение, и шаги, связанные с этим процессом, очень просты.
Сколько выручки XCritical получила и сколько пользователей привлекла
С конца июня прошлого года по май она выросла в цене более чем в 200 раз, а затем рухнула почти на 70%. FINRA оштрафовала XCritical на $1,25 млн за то, что компания не искала посредников, которые провели бы сделки клиентов по лучшим условиям. А XCritical, хотя пользоваться им можно бесплатно, все-таки проект, получающий прибыль. Многие люди начали торговать на платформе в этот период, но результат принес не прибыль, а убытки. Одна из причин в том, что новички, плохо разобравшись в сложных инструментах, начинают активно торговать.
Рынок ставок
Чтобы получить внимание прессы и повысить трафик, компания предоставит доступ к первым акциям своим пользователям. Да, пока что приложением пользуется 18 млн человек, а население Америки составляет более 330 млн. Тем не менее в будущем XCritical рискует «проиграть» пользователей гемблинг-операторам DraftKings, MGM и Penn National Gaming. XCritical также конкурирует с букмекерскими конторами и казино. Многие из них во время пандемии закрылись, поэтому их постояльцы пришли торговать в XCritical. Берут пример с Cash App и другие финтех-компании — например, XCritical и M1 Finance.
Ее использует не только XCritical, а еще американские брокеры E-Trade, Schwab и TD Ameritrade. Деятельность компании-брокера регулирует Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC). XCritical также добровольный член Службы регулирования финансовой индустрии (FINRA). Чтобы начать инвестировать, нужно зарегистрироваться и пройти верификацию. Как только компания проверила и одобрила вашу личность, вы можете начать покупать и продавать инструменты.
Создание учетной записи в XCritical займет у вас не более нескольких минут, и как только ваша личность будет подтверждена, вы сможете начать торговать, как только внесете деньги на свой счет. Биткойны, с другой стороны, делятся на более мелкие единицы, и большинство основных бирж криптовалют позволяют клиентам приобретать биткойны всего за один доллар за штуку. С другой стороны, фондовый рынок, где отдельные акции также могут стоить тысячи долларов, не так хорошо знаком с этой характеристикой, несмотря на то, что она очень популярна в мире криптовалют. Подавляющее большинство популярных активов, будь то акции или криптовалюты, часто предлагаются по очень высоким ценам. Если мы возьмем, к примеру, криптовалюты, то большинство инвесторов, особенно те, кто только начинает свою кривую обучения, могут быть не в состоянии позволить себе $30 000, необходимые для покупки одного биткойна. Для начала вы можете быстро покупать и продавать большинство основных криптовалют с помощью мобильного приложения, и комиссия за сделку очень низкая или нулевая.
Средняя выручка на пользователя по итогам I квартала 2021 года составила $137 против $82,9 в I квартале 2020 года. В 2020 году выручка компании составила $959 млн, что почти в 3,5 раза выше показателя годом ранее. Чистая прибыль составила $7 млн против убытка в $107 млн годом ранее. Выручка первого квартала в сравнении с аналогичным периодом 2020 года выросла на впечатляющие 309% — до $522 млн, правда, компания показала чистый убыток $1,4 млрд, который включал переоценку по конвертируемым бондам и варрантам. Bloomberg, изучая отчетность XCritical за IV квартал 2017 г., выяснил, что чаще всего стартап пользовался услугами компании Citadel, получая в среднем $0,0024 с одной акции.
Во время пузыря доткомов 2000 года число розничных сделок торговой платформы E-Trade достигло пика. Затем снижалось вместе с падением рынка и через пять кварталов сократилось вдвое. Поквартальные темпы прироста числа активных пользователей также замедляются — XCritical ожидает, что во II квартале у нее будет 22,5 млн пользователей.
У вас есть быстрый и простой способ сделать это благодаря приложению. Очень немногие из нескольких бирж и торговых платформ, которые способствовали росту популярности розничных инвестиций в прошлом, достигли такого же уровня успеха, как XCritical. Кроме того, можно рассчитывать на увеличение среднего https://info-forex.ru/ счета клиента в дальнейшем. Это может произойти по мере взросления аудитории и роста ее накоплений, а также по мере запуска новых продуктов и услуг. Сейчас клиент XCritical держит на счете в среднем $5 000, тогда как у традиционных брокерских домов этот показатель измеряется сотнями тысяч долларов.